Калькулятор максимальной суммы кредита

Банк проверяет два предела: насколько велик долг относительно EBITDA и помещаются ли годовые платежи в денежный поток. Калькулятор считает оба и показывает, какой ограничивает сумму вашей фирмы.

EBITDA за год (€)

Операционная прибыль + амортизация (из годового отчёта)

Остаток действующих кредитов (€)

Действующие платежи в месяц (€)

Тело + проценты по всем кредитам и лизингам

Потолок долговой нагрузки

Ставка (% в год)

Срок нового кредита: 5 лет

Требуемый DSCR

Максимальный новый кредит

—

Предел 1 · долговая нагрузка

—

Предел 2 · денежный поток (DSCR)

—

Платёж по новому кредиту

—

DSCR после кредита

—

Кто даёт такую сумму

Два предела, по которым банк определяет сумму

Ни один банк не смотрит на одно число. Кредитный аналитик считает два предела и берёт меньший. Поэтому правило «4× EBITDA» в одиночку часто даёт слишком оптимистичный ответ — у короткого кредита сумму ограничивает именно денежный поток.

3–5×

Долговая нагрузка: весь долг / EBITDA

Все кредиты вместе с новым, делённые на годовую EBITDA. Без залога и у финкомпаний потолок ближе к 3×, под залог недвижимости и с длинной историей — до 5×. От срока этот предел не зависит.

≥ 1,25

Денежный поток: DSCR

EBITDA, делённая на годовые платежи по кредитам — вместе с телом, а не только проценты. 1,25 значит, что на каждые 100 € платежа фирма зарабатывает 125 €. Более длинный срок снижает платёж и поднимает этот предел.

Как найти EBITDA

EBITDA — прибыль до процентов, налогов и амортизации. Проще всего: возьмите из годового отчёта операционную прибыль (ärikasum) и прибавьте амортизацию основных средств (põhivara kulum). Если в середине года произошли большие изменения, используйте цифру за последние 12 месяцев — банк сделает то же по промежуточному отчёту.

Пример

EBITDA фирмы — 120 000 €, кредитов нет. Потолок 4× допускает 480 000 €. Но при ставке 7% на пять лет платёж составил бы около 9 500 € в месяц, то есть 114 000 € в год, — DSCR примерно 1,05. Предел по денежному потоку при 1,25 допускает около 404 000 €. Ограничивает денежный поток, и банк скорее предложит эту сумму или более длинный срок.

Если сумма получается небольшой

Удлините срок
Если ограничивает поток, переход с 5 на 7 лет заметно поднимает сумму. Длинные решения — в разделе долгосрочный бизнес-кредит.
Добавьте залог
Недвижимость поднимает потолок до 5× и снижает ставку: см. кредит под залог недвижимости.
Другое финансирование
Для актива — лизинг, для счетов — факторинг: они меньше зависят от EBITDA.

Когда предел известен, сравните цену: та же сумма с разной комиссией даёт очень разную реальную стоимость — её покажет калькулятор KKM. Риск плавающей ставки считает калькулятор Euribor.

Как читать результат

2,0%

старт рынка — лучший профиль

9,0%

медиана — считайте по ней

15,0%

верхняя граница

Калькулятор даёт математически точный ответ при введённых допущениях. Сами допущения — то место, где реальность обычно расходится с расчётом. Самая частая ошибка — считать по минимальной ставке рынка: сейчас предложения начинаются с 2,0%, но медиана — 9,0%, а верхняя граница доходит до 15,0%. Средняя фирма получает предложение около медианы, а не у нижнего края.

Второе типичное расхождение даёт комиссии. Номинальная ставка не включает плату за договор и ежемесячные платы, поэтому KKM в договоре почти всегда выше ставки, использованной в расчёте. Третье место, где число «уплывает», — EURIBOR: если кредит привязан к базовой ставке, платёж меняется вместе с ней. Всегда считайте и сценарий со ставкой на 1–2 пункта выше.

Три частые ошибки в расчёте

✕ 01

Расчёт по минимальной ставке рынка

Стартовая ставка — цена для заявителя с лучшим профилем. Реалистичная точка отсчёта для средней фирмы — медиана 9,0%, а не 2,0%. Разница в платеже заметна уже на трёх годах.

✕ 02

Пропуск комиссий

Комиссия за договор 1% и ежемесячная плата 5 € выглядят мелочью, но KKM короткого кредита они поднимают на несколько пунктов. Считайте всегда KKM, а не только проценты.

✕ 03

Расчёт одного сценария

Считайте минимум два: базовый и сценарий, где ставка на два пункта выше или оборот на 20% ниже. Если платёж помещается в обоих, решение защищено.

Чего расчёт не показывает

Обязательства и сезонность

Калькулятор не знает ваших действующих обязательств, сезонности и концентрации клиентской базы. Кредитор учитывает всё это и двигается от результата вниз. Используйте расчёт как верхнюю границу и оставляйте запас: если платёж помещается впритык, в первый же слабый месяц он уже не поместится.

Время

Второе, чего расчёт не отражает, — время. Срок решения на рынке колеблется от ответа в тот же день до трёх недель, и эта разница стоит денег: если поставка или зарплатный день не ждут, более быстрые, но дорогие деньги в сумме оказываются дешевле опоздавшего дешёвого кредита. Поэтому считайте не только платёж, но и то, что произойдёт, если деньги придут на две недели позже.

Небольшие различия во вводных

Третье предупреждение — про округление. Небольшие различия во вводных (12 месяцев против 18, 20 000 € против 25 000 €) меняют полную стоимость сильнее, чем кажется интуитивно, потому что проценты считаются на остаток. Если выбираете между двумя вариантами, посчитайте оба и сравнивайте итоговую сумму к возврату, а не платёж: выбор по платежу почти всегда приводит к более длинному и дорогому кредиту.

Куда дальше

Реальная полная стоимость: калькулятор KKM учитывает не только проценты, но и комиссии.
Верхняя граница по денежному потоку: калькулятор максимальной суммы (EBITDA и DSCR).
Кто какую ставку даёт: таблица сравнения на 25 провайдеров и групповое сравнение.
Термины: словарь · Фон рынка: статистика.

Калькулятор нужен для подготовки решения, а не вместо него. Если результат близок к границе, пройдитесь по числам вместе с бухгалтером: он знает обязательства, которые во вводные не попали, и видит, как новый платёж повлияет на показатели отчётности, по которым вас будет оценивать следующий кредитор. Разумный порядок такой: сначала расчёт, потом разговор с бухгалтером, и только затем заявки — сразу двум-трём провайдерам, чтобы было с чем сравнивать.

Диапазон ставок: база предложений taotle.ee, на 01.11.2026.

Часто задаваемые вопросы

Как банк определяет максимальную сумму кредита?

Банк проверяет два предела и берёт меньший. Первый — долговая нагрузка: весь долг не должен превышать 3–5× EBITDA. Второй — денежный поток: годовые платежи вместе с телом кредита должны помещаться в EBITDA так, чтобы DSCR был не ниже 1,25. Калькулятор показывает оба и отмечает, какой ограничивает вашу фирму.

Что такое DSCR и почему он важнее множителя EBITDA?

DSCR (коэффициент покрытия долга) — отношение денежного потока к ГОДОВЫМ ПЛАТЕЖАМ по кредитам, включая тело, а не только проценты. У короткого кредита платёж по телу большой, поэтому DSCR часто ограничивает сумму раньше, чем множитель EBITDA. Банки обычно хотят не меньше 1,25, консервативные — 1,5.

Почему более длинный срок увеличивает максимальную сумму?

Та же сумма делится на большее число месяцев, годовой платёж снижается, и предел по DSCR допускает больший кредит. Предел по множителю EBITDA от срока не зависит — поэтому с удлинением срока максимум растёт только до потолка долговой нагрузки.

Калькулятор показывает больше, чем предлагает банк. Почему?

Калькулятор не знает сезонности, концентрации клиентов, отраслевого риска и уровня собственного капитала. Банк учитывает всё это и снижает результат. Используйте расчёт как верхнюю границу, а не обещание.

Увеличивает ли залог максимальную сумму?

Залог снижает потери кредитора в худшем сценарии, поэтому множитель может вырасти с 4× до 5×, а ставка — снизиться. Но предел по денежному потоку остаётся: залог не заменяет способность платить каждый месяц.

Стоимость кредита, расчётный пример и правовая информация

Расчётный пример (KKM — полная стоимость кредита)

Бизнес-кредит 50 000 €, срок 60 мес., фиксированная ставка 9,0% годовых, комиссия за договор 500 € (1,0% от суммы). Ежемесячный аннуитетный платёж 1 038 €, всего к возврату 62 275 €, из них стоимость кредита 12 275 €. KKM 9,8% годовых.

Это расчётный пример, а не обязывающее предложение. Исходные данные взяты из реальных диапазонов провайдеров этой страницы (37 шт.), комиссия рассчитана по обычной для рынка ставке 1,0%. Ваш фактический KKM зависит от финансовых показателей фирмы, залога и решения кредитора (рассчитать свой KKM).

Перед оформлением кредита

Кредит — финансовое обязательство. Оцените платёжеспособность фирмы по консервативному сценарию и проконсультируйтесь с бухгалтером или финансовым консультантом до подписания договора. Практическое правило: платежи по кредитам не должны превышать 30% свободного денежного потока. См. также нашу методику оценки.

Наша роль

Laenfirmale.ee — сравнительно-информационный портал. Мы не являемся кредитором и не являемся кредитным посредником: не обрабатываем заявки, не принимаем кредитных решений и не берём плату с пользователя. Договор вы заключаете напрямую с кредитором, внесённым в реестр Finantsinspektsioon. Часть исходящих ссылок — партнёрские (как мы зарабатываем).

Источники: Reklaamiseadus §29 · KAVS §47 · Finantsinspektsioon · Eesti Pank. Данные провайдеров: taotle.ee, на 01.11.2026.